Предыдущая страница реферата | 1  2  3

• обеспеченность и дифференцированность (для кредитных банковских потоков).

Банковские потоки в зависимости от характера и объектов их формирования, целесообразно подразделить на две основные группы: депозитные и кредитные (рис. 4). Депозитные потоки возникают между кредитными организациями, с одной стороны, и юридическими и физическими лицами, с другой, и связаны с формированием банковских ресурсов. Следовательно, депозитные потоки охватывают как привлеченные, так и заемные банковские потоки. Отличительной особенностью первых является тот факт, что инициатива по ним исходит от самих клиентов — вкладчиков, в целях получения доходов в виде установленных процентов или осуществления расчетов, платежей и переводов. Вторые же формируются в интересах самого коммерческого банка в случаях необходимости восстановления своей ликвидности и платежеспособности и представлены, в основном, межбанковскими ресурсами, включая средства, предоставленные Центробанком. Депозитные потоки принято классифицировать в зависимости от характера взаимоотношений клиента с банком на два вида: до востребования и срочные. Первые предназначены для осуществления расчетов, выплат и платежей. Срочные депозитные потоки обеспечивают владельцам получение дохода в виде определенного процента и подразделяются на краткосрочные, среднесрочные и долгосрочные. В отличие от депозитных потоков, когда кредитная организация сама выступает в качестве заемщика средств, кредитные потоки складываются у банков с хозяйствующими субъектами, населением или государством по поводу размещения мобилизованных ресурсов. При этом, соответственно, банк выступает в роли кредитора средств. Кредитные потоки банка довольно разнообразны и в зависимости от рассматриваемого функционального признака могут подразделяться:

• по назначению (направлению): потребительские, промышленные, торговые, сельскохозяйственные, инвестиционные, ипотечные, межбанковские и т. д.;

• в зависимости от сферы функционирования: участвующие в расширенном воспроизводстве основных фондов; направленные на формирование оборотных фондов;

• по срокам пользования: до востребования (онкольные), срочные. Последние, как и депозитные, подразделяются на краткосрочные, среднесрочные и долгосрочные;

• по обеспечению: необеспеченные (бланковые) и обеспеченные, которые, в свою очередь, по характеру обеспечения подразделяются на залоговые, гарантированные и застрахованные;

• по способу погашения: погашаемые единовременно и в рассрочку.

Нельзя не признавать того очевидного факта, что вся совокупность денежных потоков, обслуживающих процесс общественного воспроизводства, находится во взаимосвязи и взаимообусловленности. Хозяйствующие субъекты, за неимением собственных источников формирования оборотных средств, вынуждены заимствовать необходимые ресурсы на кредитном рынке или на рынке ценных бумаг, в результате чего расходы производителей продукции сразу возрастают на величину банковского процента, дивидендов, процентов. Соответственно, увеличиваются налоги, цена продукции, снижается прибыль и инвестиционные возможности. Это в свою очередь приводит к замедлению, а зачастую, к спаду экономического развития страны, сужению рынка потребления, к деформации нормального оборота денежных потоков в отечественной экономике.

Бесперебойное формирование денежных потоков, их рациональное использование имеют огромное значение, поскольку денежные потоки являются важнейшим источником расширенного воспроизводства, роста материального и культурного уровня жизни общества. Снижение объема денежных потоков ограничивает возможности целенаправленного воздействия государства на развитие экономики, решение актуальных экономических и социальных задач, ведет к сокращению масштабов инвестиций в производственную и социальную сферы, уменьшению фонда потребления в составе используемого национального дохода. Нехватка денежных потоков либо нарушение нормального их оборота приводят к несбалансированности натурально-вещественной и стоимостной структур общественного воспроизводства.

В целом к основным причинам нарушения нормального оборота денежных потоков в период перехода российской экономики на рыночный путь развития, на взгляд автора, относятся:

• высокий рост инфляции (гиперинфляция), в результате которой оборотные средства предприятий стремительно обесценивались;

• большой внешний долг, усугубивший экономику неэффективным, нецелевым использованием;

• нарастание кризиса взаимных неплатежей, дебиторской и кредиторской задолженности поставщиков и покупателей товарных ресурсов, необходимых для возобновления полноценного воспроизводственного цикла;

• высокий уровень налогового бремени в отечественной экономике;

• широкое распространение, в силу кризиса платежей и высокого налогового бремени, простого товарного обмена (бартера);

• экспортная ориентация сырьевых отраслей;

• отвлечение средств хозяйственных структур из сферы реальной экономики в сферу различных фондовых операций, биржевых спекуляций в целях получения более высоких доходов;

• низкий уровень доходов населения и др.

Список литературы

Финансы и кредит 29 (269) – 2007 август

Скачали данный реферат: Ковалевский, Jurij, Седельников, Черников, Bazhanov, Сигаев, Utkin.
Последние просмотренные рефераты на тему: мцыри сочинение, скачати реферат, шпори, реферат перспектива.



Предыдущая страница реферата | 1  2  3

Поделитесь этой записью или добавьте в закладки